Prévisions hypothécaires pour la semaine du 24 février au 2 mars 2025

Lorsque les gros titres annoncent que les taux hypothécaires sont à leur plus bas niveau depuis des mois, cela ne signifie pas toujours que la baisse a été suffisamment importante pour bouleverser le marché immobilier.

Malgré la baisse récente des taux hypothécaires fixes moyens à 30 ans (de plus de 7 % à environ 6,9 % , selon les données de Bankrate), les acheteurs potentiels de logements jouent la carte de l’attente. Pour la semaine se terminant le 14 février, les demandes de prêts hypothécaires ont chuté à leur plus bas niveau depuis le début de 2025, en baisse de 6,6 %. par rapport à la semaine précédente, selon la Mortgage Bankers Association .

Les acheteurs ressentent toujours les contraintes liées à la faible accessibilité au logement, a déclaré Jason Walter , membre du comité d'experts de CNET Money, qui a plus d'une décennie d'expérience en tant qu'agent immobilier. « Les prix des maisons aux États-Unis sont de 3 à 5 % plus élevés que l'année dernière, et les taux hypothécaires fixes moyens sur 30 ans sont bloqués à près de 7 % depuis environ deux mois », a déclaré Walter.

Les experts prévoient que les taux baisseront tout au long de 2025, mais il ne s'agira pas d'une baisse spectaculaire. Fannie Mae s'attend à ce que les taux hypothécaires fixes moyens à 30 ans restent supérieurs à 6,5 % pendant la majeure partie de l'année.

Outre les taux hypothécaires, les acheteurs potentiels doivent également faire face à une pénurie de logements de longue date , à des prix immobiliers élevés et à une perte de pouvoir d'achat due à l'inflation. Selon les experts, de nombreuses mesures de l'administration Trump, telles que les droits de douane, pourraient encore réduire l'accessibilité au logement, en exerçant une pression à la hausse sur les taux d'intérêt et sur le coût des matériaux de construction, comme le bois, utilisés pour construire de nouvelles maisons .

Pour que les taux hypothécaires baissent de manière significative, notamment à l'approche de la saison des achats de logements au printemps, il faut que l'inflation ralentisse. Cela ouvrirait la porte à de nouvelles baisses de taux de la part de la Réserve fédérale , mais cela ne semble pas probable pour le moment.

Les données récentes montrent que l'inflation augmente de 3 % sur une base annuelle, ce qui s'éloigne de l'objectif de 2 % de la banque centrale. Si la Fed décide de réduire à nouveau ses taux d'intérêt, il est peu probable que cela se produise avant l'été ou l'automne.

L’incertitude entourant les nouvelles politiques budgétaires contribue également à l’hésitation des acheteurs. La perspective de guerres commerciales, de déportations massives et d’un déficit fiscal fédéral en plein essor pourrait déclencher une volatilité sur le marché obligataire. Le taux hypothécaire fixe à 30 ans (la durée de prêt immobilier la plus populaire) est calqué sur celui des bons du Trésor à 10 ans. Des rendements obligataires plus élevés se traduisent par des coûts d’emprunt plus élevés sur les prêts immobiliers.

« La bonne nouvelle pour les acheteurs de maisons, cependant, est que le stock de logements augmente et que de plus en plus de propriétaires choisissent de mettre leur maison en vente », a déclaré Walter.

En dehors des fluctuations quotidiennes, les taux hypothécaires devraient rester entre 6,5 % et 7 % pendant un certain temps. Ces taux semblent élevés par rapport aux 2 % de l’ère de la pandémie, mais les experts estiment qu’il est peu probable que les taux soient au plus bas sans une grave crise économique. Depuis les années 1970, le taux moyen d’un prêt hypothécaire fixe sur 30 ans se situe autour de 7 %.

Voici quelques-uns des facteurs qui influent sur les taux hypothécaires aujourd’hui :

Politique économique de Trump : les baisses d'impôts et les droits de douane envisagés par le président Donald Trump constituent toujours une inconnue pour les taux hypothécaires. Selon les experts, de telles mesures pourraient stimuler la demande, accroître les déficits et accélérer l'inflation. Les taux hypothécaires sont très sensibles à la politique budgétaire et à la croissance économique.

Baisse des taux de la Fed : Bien que la banque centrale ne fixe pas directement les taux des prêts immobiliers , les taux hypothécaires sont indirectement influencés par les décisions de politique monétaire de la Fed. Si les données à venir montrent une inflation plus élevée et un marché du travail solide , la Fed retardera les futures baisses de taux cette année, ce qui maintiendra les taux des prêts immobiliers à un niveau élevé.

Rendement des bons du Trésor à 10 ans : les taux hypothécaires fixes moyens à 30 ans suivent de près les rendements obligataires, en particulier les rendements des bons du Trésor à 10 ans. Si les données sur l'inflation et l'emploi restent solides, les rendements obligataires et les taux hypothécaires augmenteront. L'inverse se produira si le chômage augmente ou si l'inflation ralentit et que la Fed recommence à réduire ses taux.

Les attentes des investisseurs : les investisseurs obligataires agissent en fonction de ce qu'ils pensent de l'évolution de l'économie. Les perspectives de la Fed concernant la politique monétaire future déterminent la stratégie de trading et l'évaluation des risques des investisseurs, ce qui explique pourquoi les taux hypothécaires augmentent ou baissent souvent avant que les taux d'intérêt ne soient ajustés.

Situations géopolitiques : les taux hypothécaires sont affectés par des événements géopolitiques, notamment des conflits militaires et des élections. L'instabilité politique peut entraîner une incertitude économique, qui peut se traduire par une plus grande volatilité des rendements obligataires et des taux hypothécaires.

Il n'est jamais judicieux de se précipiter pour acheter une maison sans savoir ce que l'on peut se permettre. Établissez donc un budget d'achat clair. Voici ce que les experts recommandent avant d'acheter une maison :

💰 Établissez votre cote de crédit. Votre cote de crédit vous aidera à déterminer si vous êtes admissible à un prêt hypothécaire et à quel taux d’intérêt. Une cote de crédit de 740 ou plus vous aidera à bénéficier d’un taux plus bas.

💰 Économisez pour une mise de fonds plus importante. Une mise de fonds plus importante vous permet de contracter un prêt hypothécaire moins élevé et d’obtenir un taux d’intérêt plus bas auprès de votre prêteur. Si vous pouvez vous le permettre, une mise de fonds d’au moins 20 % éliminera également l’assurance hypothécaire privée.

💰 Comparez les offres de prêt hypothécaire de plusieurs prêteurs hypothécaires pour vous aider à négocier un meilleur taux . Les experts recommandent d'obtenir au moins deux à trois estimations de prêt auprès de différents prêteurs.

💰 Envisagez la location. Choisir de louer ou d'acheter une maison ne consiste pas seulement à comparer le loyer mensuel au paiement d'un prêt hypothécaire. La location offre de la flexibilité et des coûts initiaux moins élevés, mais l'achat vous permet de créer un patrimoine et d'avoir plus de contrôle sur vos coûts de logement.

💰 Pensez aux points hypothécaires. Vous pouvez obtenir un taux hypothécaire plus bas en achetant des points hypothécaires , chaque point coûtant 1 % du montant total du prêt. Un point hypothécaire équivaut à une baisse de 0,25 % de votre taux hypothécaire.