Agricultura en el fuego cruzado: la guerra entre Israel e Irán afecta la producción brasileña

Además de las consecuencias geopolíticas, la guerra entre Israel e Irán, que entró en su quinto día este martes (17), ha generado fuertes repercusiones en los mercados internacionales, alertando a la agroindustria brasileña. La continuación a largo plazo o una posible escalada de los ataques debería tener como consecuencia directa el aumento de los costos de producción de la agricultura nacional.

Una de las mayores preocupaciones es el mercado de la urea, el principal fertilizante nitrogenado utilizado en la agricultura y del que Irán es uno de los más importantes proveedores mundiales.

El año pasado, el 19% de todo el compuesto importado por Brasil provino de Irán, lo que equivale a 1,6 millones de toneladas de las 8,3 millones de toneladas compradas por Brasil en el exterior, según la consultora Argus.

“Este aspecto es particularmente delicado porque nos encontramos en un período en el que no se han adquirido todos los insumos para la cosecha 2025/26”, afirma el economista Felippe Serigati, coordinador de la Maestría Profesional en Agronegocios de FGVAgro. “Dependiendo de la situación, es bastante razonable que se anticipe la compra de fertilizantes para la segunda cosecha de 2026”.

Además de ser más caro, dice el economista, puede haber dificultades para garantizar el suministro completo de urea a todo el país.

Renata Cardarelli, especialista en agricultura y fertilizantes de Argus, explica que las incertidumbres sobre la disponibilidad global de nitrógeno y las posibles restricciones de suministro ya han provocado que muchos participantes se retiren del mercado físico.

El jueves pasado (12), el precio promedio de la urea granulada importada por Brasil fue de US$ 398 por tonelada (incluido el flete). El mercado presentaba baja liquidez, pues estaba a la espera de los resultados de una subasta en India para adquirir el producto.

El viernes (13), debido a las tensiones entre Israel e Irán, la subasta quedó en suspenso, y el precio promedio subió a US$430 por tonelada. El lunes (16), el precio medio diario de Argus se situó en US$435, tras el aumento registrado en el mercado de papel y ante la ausencia de participantes en el mercado físico.

El aumento acumulado desde el inicio del conflicto es del 9,3%.

Oriente Medio es el principal exportador mundial de urea, con un volumen de envío de unos 20 millones de toneladas anuales, de las cuales Irán representa el 25 %. La producción total de urea en Irán se estima en unos 9 millones de toneladas anuales.

Brasil importa cloruro de potasio de Israel

Brasil también importa fertilizantes de Israel, principalmente cloruro de potasio, aunque en este caso no se prevé un impacto tan significativo. En 2024, Israel fue el cuarto mayor proveedor de fertilizantes potásicos a Brasil, con cerca de un millón de toneladas exportadas.

Rusia lideró las exportaciones de potasio a la agricultura brasileña, con 5,4 millones de toneladas, seguida de Canadá (4,9 millones de toneladas) y Uzbekistán (1,4 millones de toneladas).

“Incluso cuando comenzó el conflicto israelí con Hamás en octubre de 2023, que podría causar algunos problemas para acceder a los puertos del país a través del Mediterráneo, no tuvimos grandes problemas”, explica Serigati.

Irán es un destino importante para el maíz brasileño

Por otro lado, Irán sigue siendo un importante comprador de maíz brasileño. La continuación o escalada de la guerra en la región también suele perjudicar este comercio.

En 2024, Brasil vendió 4,3 millones de toneladas de grano al mercado iraní, aproximadamente el 10% de todo el maíz exportado. Las ventas a Irán, el tercer mayor comprador de maíz brasileño, después de Egipto y Vietnam, totalizaron 918,4 millones de dólares.

“No creo que cambie el precio, porque no tenemos mucho margen de maniobra en este mercado debido a la demanda interna de maíz para piensos y la producción de etanol”, afirma el profesor de FGV. “Pero un comerciante que tenga un contrato con Irán como destino podría tener problemas”.

El aumento de los precios del petróleo encarece el transporte de mercancías y la maquinaria agrícola

Sin embargo, una de las principales consecuencias de un conflicto prolongado probablemente sea el precio del petróleo, que afecta a todos los cultivos, algunos de forma más o menos directa. La región de Oriente Medio es uno de los principales productores de combustibles fósiles, y cualquier tensión influye en los precios debido a los riesgos asociados al suministro del producto.

El inicio de la guerra entre Israel e Irán provocó que el precio del barril de crudo Brent se disparara de 69,36 dólares el jueves a 74,75 dólares (+7,77%) al día siguiente. El lunes (16), los precios cayeron tras la noticia de que Irán buscaba negociar con Estados Unidos para presionar a Israel a un alto el fuego.

El aumento del precio del diésel influye directamente en el coste de la maquinaria agrícola. Y los productos que compiten directamente con los derivados del petróleo tienden a encarecerse. «Si la fibra sintética pierde competitividad, por ejemplo, esto tiende a impulsar el precio del algodón», explica Serigati.

Además, un aumento de los precios del petróleo encarecería el transporte por carretera y marítimo, lo que afectaría directamente los costos de importación, exportación, producción y distribución.

El riesgo de tener que desviar la ruta encarecería aún más el transporte marítimo

Una de las mayores preocupaciones en el mercado global es la posible necesidad de desviar rutas, especialmente si Irán decide bloquear el Estrecho de Ormuz, una pequeña franja de agua que conecta el Golfo Pérsico con el mar abierto.

El canal es vital para las exportaciones de petróleo y gas natural de Oriente Medio al resto del mundo. Según la Administración de Energía e Información de Estados Unidos, unos 20 millones de barriles de petróleo pasan por el estrecho cada día.

Para el comercio exterior brasileño, las proteínas animales que se venden a Medio Oriente pueden tener algunas dificultades para abastecer el mercado de la región, aunque ni el Estrecho de Ormuz ni el Canal de Suez, en el Mar Rojo, sean las principales rutas.

El problema es que la necesidad de desviar rutas en el flujo comercial global incrementa los precios del transporte marítimo y de los seguros en general. «Ni siquiera es una cuestión de combustible, sino que la reorganización del mercado del transporte repercute en todos», afirma Serigati.

Los efectos del conflicto entre Israel e Irán sobre la inflación alimentaria son inciertos

Aún es prematuro evaluar cómo el aumento de los costos de producción repercutirá en el consumo. Serigati explica que la transmisión de los costos del campo al precio dependerá en gran medida de la productividad.

“Pasamos por una guerra en Ucrania que disparó el precio de los fertilizantes, y se hizo un esfuerzo monumental para importar cloruro de potasio y nitrógeno de donde fuera posible, incluido Irán. Y tuvimos una cosecha excelente en 2023”, recuerda.

El tipo de cambio no es la mayor preocupación

En cuanto al tipo de cambio, las proyecciones aún son inciertas. Si bien las guerras de divisas generalmente llevan a los inversores a buscar posiciones en dólares estadounidenses, en los últimos años la seguridad asociada a los bonos estadounidenses se ha reducido.

“Si la gente se da cuenta de que, a pesar del riesgo, las cosas no se agravarán en los próximos seis meses, mirarán primero nuestros tipos de interés reales, que rondan el 9%”, dice el economista.

El lunes (16), la moneda estadounidense cerró cotizando a R$ 5,487, renovando el nivel de cierre más bajo desde el 7 de octubre del año pasado.